Bitcoin Law: Što trebaju znati američke tvrtke | HR.concellodemelon.org

Bitcoin Law: Što trebaju znati američke tvrtke

Bitcoin Law: Što trebaju znati američke tvrtke

Marco Santori je blockchain i Bitcoin stručnjak koji vodi FinTech praksu u odvjetničkom društvu Cooley LLP.

U tom multi-dio serije, Santori daje osnovni premaz na stanje američkog zakona kao što se odnosi na digitalne valute poduzetnike.

Bitcoin tvrtke su u teškoj poziciji. Startupima plaćanja koja je jednom plovio tiho pod regulatornim radar postaju svijetle, zanimljive nove točaka na državnim monitora. 22 tvrtke uključene u bitcoin je sudski poziv od strane države New York ranije ovog tjedna; američki sudac ruledthat bitcoin je oblik novca; a Bitcoin Zaklada primio pismo prestane odnosno odustane od države Kalifornija.

Ako su nam posljednjih nekoliko mjeseci naučio ništa, to je da će uskoro postojati novi i razvija tijelo zakona: Zakon digitalna valuta, ili, kako bi neki to vole: Bitcoin zakon.

Ja ću objasniti na primjerima iz moje vlastite prakse i industrije u cjelini, kako tvrtke su pogođeni nedavnom propisom nas na preciznoj razini. Možda je najvažnije, ja ću navedeno neke strategije za učinkovito u skladu s tim propisima, kao i za izbjegavanje ih zajedno.

Ja ću koristiti „digitalnu valutu”, „virtualne valute” i „Bitcoin” naizmjenično ovdje, iako priznajem da je Bitcoin je samo jedna vrsta digitalne valute, da je „virtualne valute” je nešto nabijenim roku, te da Bitcoin ne može čak se najbolje može opisati kao valutu na sve.

Što propis je uključen?

Što digitalne tvrtke su pogođeni SAD regulacije? U najmanju ruku, tvrtke ili fizički nalaze u Sjedinjenim Američkim Državama, servisiranja američkih kupaca, ili ponekad jednostavno traženja američke kupce, uređeni su uglavnom dva režima: regulacija prijenosa novca (provodi Odjel za trezor) i regulacije vrijednosnih papira (provodila vrijednosne papire i Exchange Commission).

Konsenzus među pravnim stručnjacima je da još dva vladine agencije bi uskoro mogao imati ruku na tržištu, kao i: robnih futures trading komisija i ured potrošača financijsku zaštitu. Ovaj premaz će se baviti svakom od stvarnosti, kao stoje i danas, a neke mogućnosti što regulacija može biti sutra.

Prvi režim i režim koji je dobio najviše pritisnite tijekom posljednjih nekoliko mjeseci, je zakon prijenosa novca. Klasični opis za prijenos novca je posao, business, koji prihvaća novac od osobe B i prenosi taj novac na osobu C, bilo u kasnijem trenutku ili nekom drugom mjestu.

Usluge Western Union-a dobro su poznati primjeri. U Sjedinjenim Američkim Državama, usklađenost s prijenosom novca zakona znači sukladnost s obje savezne vlade i državnih propisa države. U ovom dijelu primer, ja ću se obratiti federalnoj razini.

Prijenos novca na federalnoj razini

Financijskoj zločine Izvršenje Network ( „FinCEN”) je zavod za US Department of riznice koja podupire savezne regulacije novca usluga tvrtke u SAD-u.

18. Ožujka 2013. Godine, FinCEN objavljene guidanceannouncing da će ne prave razliku između odašiljača vlade (ili „Fiat”) valute i odašiljača za bitcoin, koji je sada slavno tekstu kao „decentralizirano konvertibilnoj virtualne valute”, a ne po imenu sebe.

Dakle, tvrtke koje prenosi, prodajom ili zamjenom Bitcoin su sada Novac Usluge Tvrtke, konkretno „novac odašiljači”, potrebno da se registriraju s FinCEN i zadovoljiti tijeku vođenje evidencije i zahtjeve izvješćivanja. Iz perspektive savezne vlade, u cijeloj industriji vizionara startupima da već nije registrirana, a nisu imali namjeru registracije, postalo potencijalnim kaznenim poduzeća preko noći.

Kao što ste mogli zamisliti, to najava bila je razvoj prodrmala za valute prostora digitalni. Neki su to nazvao Bitcoin je „prijelomna trenutka” zbog svoje jasne, nedvosmislen pozitivne poruke: Bitcoin nije protuzakonito. Negativna posljedica, iako je jednako očito: Mnogi Bitcoin poduzeća modeli su ilegalne.

Neki aspekti FinCEN vodstvom bile utješno. Neki su zabrinjavajući. Neki su bili smrt knells za inače uspješne tvrtke. Neki bi se moglo opisati kao zbunjujući. Evo naglašava:

  • Pojedinci koji samo razmjenjuju Bitcoin roba i usluga (i obratno) su samo „korisnici” od virtualnog novca, a ne usluge prijenosa novca.
  • Tvrtke koje prihvaćaju Bitcoin od jedne osobe i poslati ga na drugi su novac odašiljači, a nisu izuzeti od regulacije prijenosa novca jednostavno zato što se ne bave u fiat valute.
  • Pojedini Bitcoin rudari koji pretvaraju svoje „stvorio” novca za fiat su novac odašiljači, iako oni nikada djelovati „kao posao”, niti prihvatiti vrijednosti od jedne osobe da ga prenijeti na treću osobu.
  • Bilo koji posao da razmjenjuje fiat valutu za virtualnu valutu - ili čak jedne virtualne valute za drugu - je novac odašiljač.

Boreći se s ovim vodstvom, mnogi Bitcoin poduzetnika razumljivo osjećala kao moderne kvadratnih klinovima koji se zaglavio u okrugle regulatorne rupe namijenjene starih poslovnih modela. Uzmi rudarstva na primjer.

Smjernice nisu posebno koristiti pojam „rudara”, a kao što svi znamo, rudari zapravo ne „stvaraju” bitcoins. Kovanice su nagrađeni od strane samog mreže.

Ipak, čini se smjernice se odnose na rudara, a rudari - osobito one velike rudari pritom više terahashes kroz mrežu - pravo brinuti da bi mogli biti klasificirani kao novac odašiljača. The (iako anegdota) konsenzus među pravnim stručnjacima je da unatoč terminološke zbrke, FinCEN je, u stvari, znači da je posebno vikati rudara.

Postoji još jedna razina zabune: rudari zapravo ne prenose ništa, osim valjda kad su razmijenili minirana novca za fiat. Ali kako da minirano novca bi rudari bilo više od „odašiljača”, nego bilo tko drugi tko razmjene novca za fiat? Smjernice ne brani ovu točku u svakom detalju.

Kao da to nije bilo dovoljno, FinCEN smjernice navodi da su sve „osobe”, a ne samo tvrtke, koji razmjenjuju svoja minirana novca za fiat su novac odašiljači. To je u suprotnosti s osnovnom pretpostavkom da djeluje „kao posao” je temeljna predikat za definiciju novca Services Business. Liječenje smjernice u pojedinih rudara je samo jedan primjer okruglog klin, trg rupa problema endemske federalnom liječenje industriji.

Posljedice klasifikacije prijenos novca

Budući da prijenos novca je tako teško regulirati poslovanje, klasifikacija za prijenos novca - posebno nesvjesni redoslijedu - dolazi sa stvarnim pravnim i praktičnih posljedica.

FinCEN regulira prijenosa novca na temelju zakonodavnog okvira obično se nazivaju Zakonu o povjerljivosti bankovnih podataka ( „BSA”), koji uključuje elemente Patriot Act i drugih zakonskih akata. Osnovna posljedica ovog propisa je da se novac odašiljači moraju uspostaviti i provoditi Anti pranja novca ( „AML”) i zna vaš klijent ( „KYC”) politike osmišljene da pomognu FinCEN istragu potencijalnog kriminalne aktivnosti.

Specifične AML i KYC zahtjevi BSA mogao (i raditi!) Popuniti stranice. No, u kratkim potezima, poduzeća moraju prikupljati osobne informacije o svojim klijentima, u nekim okolnostima izvijestiti da informacije FinCEN, a ponekad čak i otvoreno poriču uslugu.

Sumnjivi poslovi - ili čak ministarske transakcije preko određenog novčanog iznosa - potrebno je prijaviti FinCEN. U stvari, BSA deputizes financijskih institucija, njih traži da djeluju kao vladine pješaka u ratu o pranju novca.

Jasno je zašto je to problem za Bitcoin poslovanja: privatnost (ako ne i anonimnost) je jedan od Bitcoin najpopularnijih značajki. Tvrtku koja identificira svoje klijente, a zatim izvještava da identitet na vlasti jednostavno ne mogu caterto značajnu isticala kupaca koji žele zadržati tog identiteta tajnu.

Osim toga, zahtjevi za izvješćivanjem dodati razinu troškova i složenosti mnogim poslovnim modelima. Na primjer, zamislite bankomat tipa automat koji dijeli bitcoinsor druge digitalne valute. Prije FinCEN vodstvom, tvrtka u potrazi za izvaljati mreže takvih strojeva u SAD-u mogao razumno nude se klijentima koji su bili stranci: tko hoda do stroja moglo vidjeti stroj, kupoprodajni Bitcoin i hoda sa svojim novčićem u samo nekoliko sekundi.

Nakon FinCEN vodstvo, međutim, sada znamo da to ne bi bilo tako jednostavno. Regulatori dismissively su iz ovog proizvoda kao „perilica rublja” - kao u novac „pranje”.

Smjernice jasno da poslovni razmjenu fiat za digitalne valute je svojevrsni prijenos novca. Dakle, poduzeće mora prikupiti podatke za osobnu identifikaciju od kupca prije ulaska u transakcije.

U najmanju ruku, poslovni mora prikupiti, rekord, a ponekad i provjeriti klijenta ime, adresu i telefonski broj. U slučajevima međunarodnih ili na drugi način „visokog rizika” klijenti, poslovni mora uzeti još strože identifikacijske mjere.

Umjesto ugostiteljstvo široku bazu kupaca (bilo tko šetnju do stroja), tvrtka može samo uslugu klijentima koji su prethodno ovlašteni i unaprijed troši u odnosu na više popisa Vlada sat - značajan prepreku za mlade proizvoda. U skladu s tim, neke tvrtke jednostavno odlučio da se registriraju s FinCEN.

Oni koji nisu prijavili

Tako je otišao s Mutum Sigillum. Mutum Sigillum bila američka podružnica Mt. Gox, popularna razmjena digitalna valuta sa sjedištem u Japanu koji razmjenjuje bitcoins za dolara i drugih valuta.

Mutum Sigillum navodno koristili SAD bankovni račun za prihvaćanje dolara od američkih kupaca i poslati ih na Mt. Gox za financiranje obrta na njegovu zamjenu. Kupci onda mogu koristiti Mutum Sigillum uslugu za prijenos dolara od Mt. Gox natrag sebi u SAD-u. U većini pojednostavljenom obliku, njegov posao je prihvaćanje sredstava od osobe A, kupca, držeći ih privremeno ih prenosi na osobu B, Mt. Gox, i natrag

Kao što sam spomenuo gore, ovo je klasičan prijenos novca. Ipak Mutum Sigillum navodno nisu prijavili s FinCEN (iako Mt Gox jer ima), niti je prikupiti ili prijaviti potreban AML / KYC informacije. U stvari, to je navodno lagao o njenoj primjeni bankovnom računu, nije uspio otkriti da je bio angažiran u takvom poslu.

Dana 14. Svibnja 2013. Godine Odjel domovinske sigurnosti, djelujući u FinCEN, zaplijenili američke imovine Mutum Sigillum i pred kolapsom svoje poslovanje.

Liberty Reserve nisu prijavili bilo. Liberty Reserve je bio Kostarike plaćanje procesor koji nisu koristili Bitcoin, ali je koristiti svoj vlastiti oblik centralizirane digitalne valute pod nazivom „Liberty Reserve dolara”. Jedan od njegovih usluga je prihvaćanja sredstava iz Customer A, drži tih sredstava, a zatim ih distribuira na Customer B na kupca u smjeru pomoću Liberty Reserve dolara.

Kao Mutum Sigillum poslovanja, to je također klasičan primjer prijenosa novca. To servisirati kupce širom svijeta, uključujući Sjedinjene Države, bez prikupljanja bilo koje informacije ili izradu bilo kojeg izvješća propisanih BSA.

U svibnju 2013., američka federalna vlada zaplijenila Liberty Reserve web-lokaciju i zatvoriti svoj posao, navodeći, između ostalog, njegov rad kao nedopušten prijenos novca. Obavijest o napadaj je još uvijek na svojim internetskim stranicama.

Liberty Reserve i Mutum Sigillum nas uče da su kazne za neuspjeh da se registriraju s FinCEN su stvarni. Ipak, relativno govoreći, unaprijed troškovi registracije su nuli. Registracija prvenstveno sastoji od ispunjavanja obrazaca i klikom neke tipke na FinCEN web stranici. Cijela afera je gotova u roku od nekoliko minuta. Kvaka? Osim zahtjeva registraciju i provedbu vlastitih AML i KYC politike, savezni zakon kažnjava Bitcoin tvrtkama koje krše prijenosa novca zakone licenciranja nekog od SAD-a.

U Dijelu II, prijenos novca na državnoj razini, ja ću objasniti da li je digitalna valuta posao mora dobiti državnu licencu, trošak državnog dozvola, a izgledi za zapravo se dodjeljuju državne licencom.

Marco Santori je poslovni odvjetnik u New Yorku s Pillsbury Winthrop Shaw Pittman LLP. On je odvjetnik, ali on nije tvoj odvjetnik, a to nije pravni savjet. Možete doći Marco na [email protected]

Zakon

Povezane vijesti


Post Zakoni

Bitcoin Law: Sukladnost i izbjegavanje strategija

Post Zakoni

Breaking down New Yorks najnovije BitLicense revizija

Post Zakoni

BNP Paribas radi s pokretanjem Blockchaina u Open Source Law

Post Zakoni

Bitfinex Sues Wells Fargo zbog prebačaja prijenosa banke

Post Zakoni

BitConnect tužbe se nagomilavaju na Floridi

Post Zakoni

Bitcoin ima koristi od države Kalifornije koja mijenja Zakon o prijenosu novca

Post Zakoni

BitConnect pogodio drugu tužbu zbog navoda Ponzi

Post Zakoni

Washington zastupnici pokušavaju zadržati Bitcoin iz tegljača

Post Zakoni

Bitcoin Banking, rješavanje krađe identiteta i zašto regulatori trebaju ljubiti pastije

Post Zakoni

Američki sud zamrzava BitConnect imovinu kao tužbu na Mount

Post Zakoni

Bitfinex preuzeo odvjetničko društvo za kritičare izazova

Post Zakoni

Ja ću vam dati svoj Bitcoin kada ga probadete iz mojih hladnih, mrtvih ruku